1、報告期內(nèi),發(fā)行人前五大客戶收入占比均在70%以上。請發(fā)行人代表說明:(1)與主要客戶的合作歷史、背景,報告期內(nèi)對主要客戶銷售收入的變化情況,與同行業(yè)可比公司及主要客戶自身業(yè)務增長情況是否一致;(2)在主要客戶同類產(chǎn)品采購中的份額及排名情況,主要競爭對手及優(yōu)劣勢,是否存在被競爭對手替代的風險,與主要客戶業(yè)務的穩(wěn)定性、可持續(xù)性;(3)報告期內(nèi)技術(shù)服務收入與自動化設備銷售規(guī)模的匹配關(guān)系,技術(shù)服務收入存在較大波動且與自動化設備銷售收入變化趨勢不一致的原因及合理性;(4)報告期內(nèi)鋰電池、電子煙領域收入大幅增長的原因及可持續(xù)性,發(fā)行人對相關(guān)產(chǎn)品的核心技術(shù)尚處在研發(fā)階段就大量供貨的合理性,下游新能源、電子煙行業(yè)的發(fā)展趨勢和最新監(jiān)管政策,對發(fā)行人的影響、存在的風險及應對措施;(5)中美貿(mào)易摩擦的最新進展情況,對發(fā)行人業(yè)務直接和間接的影響,國際貿(mào)易形勢、市場競爭環(huán)境、上下游供求關(guān)系等方面是否發(fā)生重大不利變化,發(fā)行人的主要應對措施及有效性,相關(guān)風險揭示是否充分。請保薦代表人說明核查依據(jù)、過程并發(fā)表明確核查意見。
2、報告期內(nèi),發(fā)行人外銷收入占比較大,與境外子公司存在內(nèi)部轉(zhuǎn)移定價的情形。請發(fā)行人代表說明:(1)外銷業(yè)務的具體業(yè)務模式、主要環(huán)節(jié)(包括接單、生產(chǎn)、物流、報關(guān)、結(jié)算、支付等)及合規(guī)性;(2)外銷收入與海關(guān)數(shù)據(jù)存在差異的原因及合理性,與同期出口退稅金額的匹配關(guān)系,外銷收入的真實性、合理性;(3)發(fā)行人實施內(nèi)部轉(zhuǎn)移定價的商業(yè)合理性與必要性,內(nèi)部轉(zhuǎn)移定價政策及實施方式,是否符合稅務、外匯管理、海關(guān)等方面的監(jiān)管規(guī)定,是否存在被行政處罰的風險,內(nèi)部轉(zhuǎn)移定價模式是否具有可持續(xù)性。請保薦代表人說明核查依據(jù)、過程并發(fā)表明確核查意見。
3、請發(fā)行人代表:(1)說明報告期內(nèi),發(fā)行人應收賬款賬面余額較大且持續(xù)增長、逾期賬款占比較高、一年以上應收賬款余額快速增長的原因及合理性,是否與同行業(yè)可比公司情況一致;(2)結(jié)合應收賬款形成原因、主要客戶償債能力和資信情況、期后回款情況等,說明應收賬款減值計提政策是否謹慎、合理,壞賬計提是否充分;(3)說明主要客戶新能源科技、寧德時代自身回款較慢的情況下,與發(fā)行人采取預付款結(jié)算方式的原因及合理性,是否符合行業(yè)特點。請保薦代表人說明核查依據(jù)、過程并發(fā)表明確核查意見。
發(fā)行監(jiān)管部
2019年6月20日